先搞懂股票到底是什么
股票不是一串代码，也不是赌场里的筹码。你买入一家公司的股票，就是买下这家公司的一小部分所有权。公司赚钱了，你的股票才值钱；公司亏钱了，你的股票就缩水。这个道理听着简单，很多人一进市场就忘了。
菜市场买菜你还要挑挑拣拣，看看新不新鲜，问问价格合不合理，怎么到了股市里，听隔壁老王说一句“这只票要涨”就敢把半年工资砸进去？买股票和买菜没有本质区别，核心都是判断这个东西值不值这个价。
你拿什么钱买股票
这个问题比选哪只股票重要一百倍。拿吃饭的钱、交房租的钱、给孩子交学费的钱去买股票，你的心态一定会崩。股票稍微跌一点你就慌，因为下个月要用的钱不能少。这种心态下做出的决策，百分之九十都是错的。
什么样的钱能买股票？三年之内用不上的闲钱。这个标准不是随便定的。A股一轮牛熊周期大概三到五年，你给市场的时间太短，很可能正好在熊市底部需要用钱，被迫割肉离场。用闲钱投资，你才能扛住波动，等到黎明。
仓位管理是散户唯一的护身符
机构有风控部门，有强制平仓线，有分散投资的硬性规定。散户什么都没有，只有自己的手和脑子。管不住手，满仓一只股票，一个跌停就让你失眠。
合理的做法是把资金分成三到五份，单只股票最多占两成仓位。有人觉得这样赚钱慢，但你要想清楚：亏钱快还是赚钱快？满仓踩一个雷，账户腰斩，想回本需要翻倍。分仓操作，就算一只股票跌了百分之二十，总账户也就亏百分之四，心态稳得住，操作才不会变形。
期货交易更是如此。期货自带杠杆，仓位管理就是生命线。用股票思维做期货，满仓干进去，一根反方向的阳线就能让你爆仓出局。期货市场的杠杆放大收益的同时也放大错误，仓位管理不到位，再好的行情也和你没关系。
基本面分析不是看几个指标就完事
很多人把基本面分析等同于看市盈率。市盈率低就是便宜，市盈率高就是贵。这种理解太粗糙了。一家公司市盈率低，可能是因为市场觉得它未来要衰退；一家公司市盈率高，可能是因为它处在高速成长期。
看基本面要回答三个问题。第一，这家公司靠什么赚钱？它的产品或者服务有没有人愿意持续买单？第二，它的竞争对手在干什么？它有没有别人抢不走的优势？第三，它的现金流怎么样？利润可以造假，现金流很难长期造假。一家公司账上利润很好看，但经营现金流常年为负，这种公司离远点。
财报是公司的体检报告，不用每个数字都看懂，但至少要翻一翻。营收和利润的增长趋势，毛利率的变化，负债率的高低，这几个东西花不了多少时间，但能帮你排除掉大部分明显的坑。
止损线是买之前就要画好的
买股票之前先想好：如果跌了，我在什么位置认输？这个问题没想清楚，就不要下单。很多人买了之后才考虑止损，跌了百分之五想等反弹，跌了百分之十舍不得割，跌了百分之三十直接装死。这不是投资，这是鸵鸟。
止损线设在哪里因人而异，取决于你的风险承受能力和这只股票的波动特性。大盘蓝筹波动小，止损线可以设得窄一些；小盘成长股波动大，止损线要留出足够的空间。关键是定了就要执行，不能找理由拖延。
期货交易的止损更加刚性。杠杆交易没有装死的资格，到了止损位不出场，亏损会像滚雪球一样扩大。期货市场有一句话：会开仓的是徒弟，会平仓的是师傅，会止损的是祖师爷。
情绪是最大的敌人
股市里所有的坑，归根结底都是情绪的坑。涨了贪，想赚更多；跌了怕，想赶紧跑。贪婪和恐惧交替控制你的大脑，理性被挤到角落里。
一个简单的方法：做交易计划，写下来。买什么，买多少，什么价格买，什么价格卖，什么情况止损。写下来之后，盘中只执行计划，不临时起意。这招看着笨，但能帮你避开大部分冲动交易。
还有一点，少看盘。天天盯着分时图，股价每跳动一下你的心就跟着跳一下，这种状态下不可能做出好决策。把看盘的时间用来研究公司、学习知识、复盘交易，回报率高得多。
期货和股票的区别要心里有数
股票是现货交易，期货是合约交易。股票你买了就是股东，期货你开了仓就是一份到期要履约的合约。股票没有到期日，可以一直拿着；期货有交割月，到了时间必须处理。股票最多亏完本金，期货穿仓了还要倒欠期货公司钱。
做期货之前，先问自己三个问题：我懂这个品种的供需格局吗？我设好止损了吗？我亏得起吗？三个问题有一个答不上来，就不要碰。期货市场不产生超额收益，它只是财富转移的工具。你赚的每一分钱，都是别人亏的。你凭什么比别人强？想清楚这个问题再入场。
买股票也好，做期货也好，本质上都是认知的变现。你对市场的理解有多深，你就能赚多少钱。靠运气赚来的，迟早靠实力亏回去。把基础打牢，把风险控制住，赚钱是水到渠成的事。
