2024年券商五大业务收入如何排名？

2024年券商整体业绩表现

整体业绩增长情况

2024年，券商在政策催化与市场触底反弹中实现困境反转。在108家数据可比券商及上市主体中，83家券商业绩同比增长，增速为正的券商占比达70.34%。全行业实现营业收入4511.7亿元，同比增11.2%；净利润1672.6亿元，同比增21.3%。不过仍有14家券商亏损，占比为11.86%。这显示出券商行业虽整体向好，但内部仍存在业绩分化的情况。

头部券商的利润排名

归母净利排名前十的券商分别是中信证券、华泰证券、招商证券等。其中中信证券归母净利达217.04亿元。国泰海通由“国泰君安+海通证券”组成，国泰君安归母净利为130.24亿元，同比增38.94%，而海通证券预计2024年亏损34亿元。营收规模排名前十的券商也有类似分布，中信证券以637.89亿元排名第一。这些头部券商凭借自身的资源、规模和业务能力在行业中占据优势地位。

五大业务收入的具体情况

经纪业务

经纪业务受益于2024年三季度市场活跃显著提升而强势反弹，净收入合计1370.78亿元，同比增11.51%。在98家数据可比券商中，78家券商增速为正，占比为79.59%。有60家券商高于平均增速，5家券商同比增速超过一倍。2024年经纪业务净收入排名前十的券商有中信证券、国泰君安等。这主要是因为2024全年A股日均成交额1.06万亿，同比增21%，市场活跃度直接带动了经纪业务的回暖。

投行业务

IPO、再融资市场收缩使券商投行业务受到冲击，101家数据可比券商投行业务净收入合计为379.28亿元，同比下滑27.5%。其中23家增速为正，78家增速为负。不过，港股IPO、并购重组逐渐成为新增长点。2024年投行业务净收入排名前十的券商有中信证券、中金公司等。虽然整体下滑，但新的业务增长点也为未来投行的发展带来了希望。

资管业务

在费率改革下，券商资管业务触底，91家数据可比券商去年资管业务净收入合计为483.2亿元，同比微增1.72%。其中59家券商同比增速为正、32家增速为负。排名前十的券商有中信证券、广发证券等。公募基金费率改革推动行业整体费率水平下降，规模增长但收入改善不大，券商资管仍面临收入改善压力。

自营业务

股债两市去年表现良好，券商自营收入合计为2054.53亿元，同比增33.1%。在105家券商中，55家增速为正、50家增速为负。29家券商去年自营收入同比增幅超一倍。2024年自营收入排名前十的券商有中信证券、国泰君安等。2024年股市与债市的良好行情是自营业务增长的关键因素。

利息净收入

利差空间整体收缩，导致106家券商去年利息净收入合计为495.75亿元，同比下滑9.07%。其中正负增长券商数量各有53家。利息净收入排名前十的券商有中国银河、华泰证券等。融资融券业务和回购业务的收入下滑是主要因素，其在利息收入中的占比分别下滑。

各业务在券商收入结构中的占比

从业务结构看，自营业务是第一大业务收入，总收入2017.26亿元，占比33.63%；经纪业务营收贡献排名第二，总净收入为1347.18亿元，占比为22.46%。投行、资管及利息净收入占比相对较低，分别为6.12%、8.03%和8.17%，其他业务收入占比为15.61%。这种收入结构反映了不同业务在券商整体盈利中的重要性差异，也为券商未来业务发展的重点和方向提供了参考依据。

相关问答

2024年券商经纪业务增长的主要原因是什么？

06万亿，同比增21%，市场活跃度显著提升，这是经纪业务增长的主要原因。

投行业务下滑但有新增长点，新增长点是什么？

虽然IPO、再融资市场收缩使投行业务下滑，但港股IPO、并购重组逐渐成为投行业务新增长点。

资管业务在费率改革下为何只是微增？

公募基金费率改革推动行业整体费率水平下降，虽规模增长，但收入改善不大，所以资管业务只是微增。

哪些券商在自营业务中的同比增速较高？

华林证券、粤开证券、长江证券、中山证券、上海证券在自营业务中的同比增速较高。

利息净收入下滑主要受哪些业务影响？

融资融券业务和回购业务影响较大，融资融券业务在利息收入中的占比从39%下滑至34%，回购业务从8%下滑至6%。

中信证券在哪些业务的收入排名中位于前列？

中信证券在经纪、投行、资管、自营等业务的收入排名中均位于前列，是综合实力较强的券商。