软件业变革将至，科技股腾飞可期？
科技股抛售与乐观信号
抛售潮蔓延
在围绕人工智能的焦虑情绪推动下，全球软件股近期遭遇历史性抛售，并波及更广泛科技股。ChatGPT掀起AI热潮的三年里，AI驱动的抛售屡见不鲜，许多专家担心惨烈清算将至。
舍伦德的乐观
华尔街知名科技银行家里克·舍伦德发出“乐观信号”。他虽承认科技股回调，但认为市场处于大幅上涨边缘。比如，他指出人工智能基础设施潜在需求使大型科技公司资本支出必要而非过度。
舍伦德的履历与观点
辉煌履历
舍伦德曾是美银美林明星分析师，带领高盛技术研究团队度过2000年互联网泡沫。他连续17次荣登《机构投资者》全明星软件分析师名单榜首，还指导投资者和企业历经计算领域多次平台变革。
对泡沫担忧的驳斥
Alphabet和微软盈利报告引发对潜在泡沫的担忧，Alphabet今年资本支出预测大增。但舍伦德认为需求存在，关键是产能能否跟上。他指出人工智能应用正从面向消费者转向企业应用，推理计算需求将爆炸式增长。
软件行业的变革
行业变革规律
软件行业每隔10到15年就会经历剧烈变革，像PeopleSoft被Workday取代等。如今从传统SaaS平台向AI原生平台转型也让投资者困惑。
不同公司的应对
舍伦德告诫不要过度简化对成熟软件公司的威胁。简单应用程序可能因“氛围编码”易被替换，但像SAP这样有“广泛集成和供应链”的公司有更大护城河。编写代码只占软件公司工作量的20%。
未来展望
舍伦德预计人工智能原生公司今年晚些时候将上市扩展数据中心容量。这虽会给传统软件供应商带来挑战，但随着企业利用大型语言模型技术，他对市场整体发展方向仍持乐观态度。
相关问答
全球软件股近期为何抛售？
在人工智能焦虑情绪推动下，全球软件股近期遭遇历史性抛售，并蔓延至更广泛科技股，ChatGPT热潮三年中AI驱动的抛售已屡见不鲜。
里克·舍伦德对科技股持何态度？
他虽承认科技股回调，但认为市场处于大幅上涨边缘。比如人工智能基础设施潜在需求使大型科技公司资本支出必要而非过度。
舍伦德有怎样的履历？
他曾是美银美林明星分析师，带领高盛技术研究团队度过2000年互联网泡沫。连续17次荣登相关全明星名单榜首，指导多次平台变革。
软件行业变革有何规律？
软件行业每隔10到15年就会经历剧烈变革，如PeopleSoft被Workday取代等。如今从传统SaaS平台向AI原生平台转型也引发投资者困惑。
成熟软件公司面临怎样的威胁？
简单应用程序可能因“氛围编码”易被替换，但像SAP这样有“广泛集成和供应链”的公司有更大护城河。编写代码只占软件公司工作量的20%。
人工智能原生公司未来有何动向？
舍伦德预计人工智能原生公司今年晚些时候将上市扩展数据中心容量。这虽会给传统软件供应商带来挑战，但他对市场整体仍乐观。
